Optimal double stopping time problem

We consider the optimal double stopping time problem for each stopping time S. Following the optimal one stopping time problem, we study the existence of optimal stopping times and give a method to compute them. The key point is the construction of a new reward ϕ such that .

RésuméNous étudions le problème d'arrêt optimal avec deux temps d'arrêt où la fonction valeur est définie par pour chaque temps d'arrêt S. Nous montrons que ce problème se réduit à un problème d'arrêt optimal avec un seul temps d'arrêt pour un nouveau rendement ϕ, i.e. . Nous montrons l'existence de temps d'arrêt optimaux sous des hypothèses de régularité sur ψ.