Foreign direct investment in Mexico Determinants and its effect on income inequality

By conducting panel data analysis across 32 federal entities in Mexico over the period 1994-2006, this paper studies the determinants of foreign direct investment (FDI) and its effect on income inequality within and between regions. We observe that the level of development and the size of the market have a direct relationship with FDI and therefore, they tend to increase the inequality gap between regions, but there is no evidence suggesting that it creates inequality within them.

ResumenA través de un análisis de datos en panel para 32 entidades federales en México durante el periodo de 1994 a 2006, este trabajo explora las determinantes de la inversión extranjera directa (IED) y su efecto sobre la desigualdad del ingreso dentro y entre las regiones. Se observa que el nivel de desarrollo y el tamaño de mercado tienen una relación directa con la IED; por lo tanto, tienden a acrecentar la brecha de desigualdad entre las regiones, pero no existe evidencia que sugiera que la IED genera desigualdad dentro de las regiones.