کد مقاله | کد نشریه | سال انتشار | مقاله انگلیسی | نسخه تمام متن |
---|---|---|---|---|
8960848 | 1646439 | 2018 | 60 صفحه PDF | دانلود رایگان |
عنوان انگلیسی مقاله ISI
Does credit reporting lead to a decline in relationship lending? Evidence from information sharing technology
ترجمه فارسی عنوان
آیا گزارش اعتبار منجر به کاهش وام در رابطه است؟ شواهد از تکنولوژی به اشتراک گذاری اطلاعات
دانلود مقاله + سفارش ترجمه
دانلود مقاله ISI انگلیسی
رایگان برای ایرانیان
کلمات کلیدی
G21G30M41G23D82FinTechCredit bureausG32 - G32Information economics - اقتصاد اطلاعاتیInformation sharing - به اشتراک گذاری اطلاعاتInformation asymmetries - عدم تقارن اطلاعاتDebt contracts - قراردادهای بدهیCredit scores - نمرات اعتباریRelationship lending - وام های ارتباطیEntrepreneurial finance - کارآفرینی مالی
ترجمه چکیده
من بررسی می کنم که چگونه اعتبار گزارش می دهد که در آن شرکت ها اعتبار دسترسی دارند و چگونه وام دهندگان با آنها قرارداد می گیرند. من در آزمون زمان شرکت و زمان وام استفاده می کنم که سوء استفاده از وام دهندگان در یک دفتر اعتباری و به اشتراک گذاشتن اطلاعات در الگوی متمرکز است. به نظر من، به اشتراک گذاری اطلاعات، هزینه های تعویض ارتباطات را کاهش می دهد، به ویژه برای شرکت هایی که جوان، کوچک و یا پیش فرض نیستند. پس از به اشتراک گذاری، وام دهندگان از قراردادهای ارتباطی دور می شوند، به دو دلیل: قراردادهای نقدی در روابط جدید کوتاهتر هستند و وام دهندگان کمتر تمایل دارند که وام گیرندگان متخلف را تامین کنند. نتایج من نتایج تکنیک های مالی شفافیت در تأمین اعتبار را منعکس می کند.
موضوعات مرتبط
علوم انسانی و اجتماعی
مدیریت، کسب و کار و حسابداری
حسابداری
چکیده انگلیسی
I examine how credit reporting affects where firms access credit and how lenders contract with them. I use within firm-time and lender-time tests that exploit lenders joining a credit bureau and sharing information in a staggered pattern. I find information sharing reduces relationship-switching costs, particularly for firms that are young, small, or have had no defaults. After sharing, lenders transition away from relationship contracting, in two ways: contract maturities in new relationships are shorter, and lenders are less willing to provide financing to their delinquent borrowers. My results highlight the mixed effects of transparency-improving financial technologies on credit availability.
ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: Journal of Accounting and Economics - Volume 66, Issue 1, August 2018, Pages 123-141
Journal: Journal of Accounting and Economics - Volume 66, Issue 1, August 2018, Pages 123-141
نویسندگان
Andrew Sutherland,