Optimal asset allocation: Risk and information uncertainty

در مسئله تخصیص دارایی، توزیع دارایی ها معمولا برای شناخت نمونه های بهینه شناخته شده است. در عمل ما باید توزیع خود را ارزیابی کنیم. تخمینی لزوما دقیق نیست و به عنوان مسئله عدم قطعیت شناخته می شود. بسیاری از تحقیقات نشان می دهد که اکثر مردم از بی اعتنایی نااطمینی برخوردار هستند و این بر استراتژی سرمایه گذاری آنها تأثیر می گذارد. در این مقاله، عدم اطمینان در معرض خطر و اطلاعات را تحت چارچوب توزیع دارایی مشترک قرار می دهیم. اثرات حق بیمه و عدم اطمینان کوواریانس بدترین سناریو در مجموعه ای از اقدامات تولید شده توسط محدودیت آنتروپی نسبی نشان داده شده است. ماهیت عدم اطمینان و تاثیرات آن بر تخصیص دارایی مورد بحث قرار گرفته است.