کد مقاله کد نشریه سال انتشار مقاله انگلیسی نسخه تمام متن
417235 681474 2008 17 صفحه PDF دانلود رایگان
عنوان انگلیسی مقاله ISI
Sieve bootstrap tt-tests on long-run average parameters
موضوعات مرتبط
مهندسی و علوم پایه مهندسی کامپیوتر نظریه محاسباتی و ریاضیات
پیش نمایش صفحه اول مقاله
Sieve bootstrap tt-tests on long-run average parameters
چکیده انگلیسی

Panel estimators can provide consistent measures of a long-run average parameter even if the individual regressions are spurious. However, the tt-test on this parameter is fraught with problems because the limit distribution of the test statistic is non-standard and rather complicated, particularly in panels with mixed (non-)stationary errors. A sieve bootstrap framework is suggested to approximate the distribution of the tt-statistic. An extensive Monte Carlo study demonstrates that the bootstrap is quite useful in this context.

ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: Computational Statistics & Data Analysis - Volume 52, Issue 7, 15 March 2008, Pages 3354–3370
نویسندگان
,