کد مقاله | کد نشریه | سال انتشار | مقاله انگلیسی | نسخه تمام متن |
---|---|---|---|---|
4633903 | 1340681 | 2008 | 9 صفحه PDF | دانلود رایگان |
عنوان انگلیسی مقاله ISI
Valuation of American options by the gradient projection method
دانلود مقاله + سفارش ترجمه
دانلود مقاله ISI انگلیسی
رایگان برای ایرانیان
کلمات کلیدی
موضوعات مرتبط
مهندسی و علوم پایه
ریاضیات
ریاضیات کاربردی
پیش نمایش صفحه اول مقاله
چکیده انگلیسی
We study an equivalent optimization problem with an inequality constraint and boundary conditions, whose necessary condition for optimality is the variational inequality presentation of American options. To solve the problem, we use the gradient projection method, with discretizations both in time and space. We tested the algorithm and compared with the projective successive over-relaxation method.
ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: Applied Mathematics and Computation - Volume 206, Issue 1, 1 December 2008, Pages 380-388
Journal: Applied Mathematics and Computation - Volume 206, Issue 1, 1 December 2008, Pages 380-388
نویسندگان
Changhyun Kwon, Terry L. Friesz,