کد مقاله | کد نشریه | سال انتشار | مقاله انگلیسی | نسخه تمام متن |
---|---|---|---|---|
480493 | 1446121 | 2010 | 10 صفحه PDF | دانلود رایگان |
عنوان انگلیسی مقاله ISI
Credit contagion in a network of firms with spatial interaction
دانلود مقاله + سفارش ترجمه
دانلود مقاله ISI انگلیسی
رایگان برای ایرانیان
کلمات کلیدی
موضوعات مرتبط
مهندسی و علوم پایه
مهندسی کامپیوتر
علوم کامپیوتر (عمومی)
پیش نمایش صفحه اول مقاله
چکیده انگلیسی
This contribution studies the effects of credit contagion on the credit risk of a portfolio of bank loans. To this aim we introduce a model that takes into account the counterparty risk in a network of interdependent firms that describes the presence of business relations among different firms. The location of the firms is simulated with probabilities computed using an entropy spatial interaction model. By means of a wide simulation analysis we investigate the behavior of the model proposed and study the effects of default contagion on the loss distribution of a portfolio of bank loans.
ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: European Journal of Operational Research - Volume 205, Issue 2, 1 September 2010, Pages 459–468
Journal: European Journal of Operational Research - Volume 205, Issue 2, 1 September 2010, Pages 459–468
نویسندگان
Diana Barro, Antonella Basso,