| کد مقاله | کد نشریه | سال انتشار | مقاله انگلیسی | نسخه تمام متن |
|---|---|---|---|---|
| 5069331 | 1476983 | 2017 | 5 صفحه PDF | دانلود رایگان |
عنوان انگلیسی مقاله ISI
Market liquidity and stock returns in the Norwegian stock market
ترجمه فارسی عنوان
نقدینگی بازار و بازده‌های سهام در بورس نروژ
همین الان دانلود کنید
دانلود مقاله ISI انگلیسی
رایگان برای ایرانیان
کلمات کلیدی
نقدینگی بازار، بازده‌های سهام، سهام، بدون سوگیری بازماندگی، پیش‌بینی‌پذیری
فهرست مطالب مقاله
چکیده
کلیدواژگان
1.مقدمه:
جدول 1- خلاصه آماره‌ها جهت متغیرهای به کار رفته در این پژوهش. تمامی ارقام، به درصد بوده؛ و بر اساس مشاهدات روزانه، برآورد گردیده‌اند.
2. برآورد نقدینگی
3. نمونه داده‌‌ها و الگوی مرجع
جدول 2- جدول پیرو نشان دهنده ضرایب رگرسیون جهت الگوی تشریح شده در معادله(7) است. برآوردها جهت گردش معاملات، تقریباً صفر می‌باشند؛ در حالیکه برای برآوردگرهای پیشنهادی- درخواستی و بیشترین- کمترین قیمت، مقادیر کاملاً متفاوت از صفر هستند.
3.1 الگوی مرجع
3.2 نتایج تجربی
4. نتیجه‌گیری
کلیدواژگان
1.مقدمه:
جدول 1- خلاصه آماره‌ها جهت متغیرهای به کار رفته در این پژوهش. تمامی ارقام، به درصد بوده؛ و بر اساس مشاهدات روزانه، برآورد گردیده‌اند.
2. برآورد نقدینگی
3. نمونه داده‌‌ها و الگوی مرجع
جدول 2- جدول پیرو نشان دهنده ضرایب رگرسیون جهت الگوی تشریح شده در معادله(7) است. برآوردها جهت گردش معاملات، تقریباً صفر می‌باشند؛ در حالیکه برای برآوردگرهای پیشنهادی- درخواستی و بیشترین- کمترین قیمت، مقادیر کاملاً متفاوت از صفر هستند.
3.1 الگوی مرجع
3.2 نتایج تجربی
4. نتیجه‌گیری
ترجمه چکیده
پژوهش حاضر، بررسی و تحلیل حساسیت نقدینگی بازده‌های سهام در بازار بورس کشور نروژ در خلال برهه زمانی سال‌های 2015-1983 است. اگرچه معیارهای سنجش و برآورد نقدینگی مورد استفاده این تحقیق، در مطالعات در این زمینه استاندارد تلقی می‌گردند؛ لیکن، هیچ گونه شواهدی دال بر رابطه میان بازده‌ها و نقدینگی بازار حاصل نشد. این امر، در تناقض جدی با شواهد حساسیت قابل ملاحظه نسبت به نقدینگی در بازار ایالات متحده است؛ از این رو، بررسی و تحلیل بیشتر در حیطه این موضوع، اقدامی شایسته است.
موضوعات مرتبط
علوم انسانی و اجتماعی
اقتصاد، اقتصادسنجی و امور مالی
اقتصاد و اقتصادسنجی
چکیده انگلیسی
We analyze the liquidity sensitivity of stock returns in the Norwegian stock market over the period 1983-2015. Even though the liquidity measures we apply are standard in the literature, we find no evidence of a relationship between returns and market liquidity. This is in strong contrast to the evidence of a significant sensitivity to liquidity in the US market, and suggest further analysis on the topic.
ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: Finance Research Letters - Volume 21, May 2017, Pages 272-276
Journal: Finance Research Letters - Volume 21, May 2017, Pages 272-276
نویسندگان
Thomas Leirvik, Sondre R. Fiskerstrand, Anders B. Fjellvikås,