Time consistent multi-period robust risk measures and portfolio selection models with regime-switching

برای توصیف خواص متغیر زمان ریسک سرمایه گذاری پویا و ابهام فرآیند تصادفی تصادفی، ما دو معیار ریسک قوی چند دوره ای را تحت چارچوب سوئیچ رژیم پیشنهاد می کنیم. با استفاده از مجموعه های عدم قطعیت پویا وابسته به رژیم، ما نشان می دهیم که مشکلات انتخاب چندمرحله ای قوی در طول دو دوره ریسک قوی با تغییر رژیم می توانند به برنامه های مخروطی مرتبه دوم تبدیل شوند که می تواند به طور موثر در زمان چند جمله ای حل شود. برای نشان دادن کلییت عدم قطعیت پویشی تحت چارچوب سوئیچ رژیم، ما بیشتر در معرض خطرهای چند مرحلهای در مجموعههای عدم قطعیت زمان متغیر با عدم قطعیت لحظهای قرار میگیریم و بحث در مورد مشکالت مربوط به مسائل مربوط به پروژکتورهای چندبعدی مربوطه را در نظر میگیریم. مجموعه ای از نتایج تجربی نشان می دهد که مدل های انتخاب نمونه کارها با تغییر سو استفاده از رژیم می تواند به غلط به سرمایه گذار کمک کند تا استراتژی های سرمایه گذاری برتر و قوی را با توجه به تغییر محیط بازار، کمک کند.