کد مقاله | کد نشریه | سال انتشار | مقاله انگلیسی | نسخه تمام متن |
---|---|---|---|---|
10527340 | 958830 | 2005 | 25 صفحه PDF | دانلود رایگان |
عنوان انگلیسی مقاله ISI
Comparison of insiders' optimal strategies depending on the type of side-information
دانلود مقاله + سفارش ترجمه
دانلود مقاله ISI انگلیسی
رایگان برای ایرانیان
موضوعات مرتبط
مهندسی و علوم پایه
ریاضیات
ریاضیات (عمومی)
پیش نمایش صفحه اول مقاله
چکیده انگلیسی
In this paper, we consider a complete continuous-time financial market with discontinuous prices and different types of side-information (initial or progressive strong information, weak information). The agents strive to maximize the expectation of the logarithm of their terminal wealth. Our purpose is to explicit and to simulate the optimal strategy of the insiders in some examples of side-information. We compare those optimal strategies, depending on the type of side-information.
ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: Stochastic Processes and their Applications - Volume 115, Issue 10, October 2005, Pages 1603-1627
Journal: Stochastic Processes and their Applications - Volume 115, Issue 10, October 2005, Pages 1603-1627
نویسندگان
Caroline Hillairet,