کد مقاله | کد نشریه | سال انتشار | مقاله انگلیسی | نسخه تمام متن |
---|---|---|---|---|
11026236 | 1666410 | 2018 | 10 صفحه PDF | دانلود رایگان |
عنوان انگلیسی مقاله ISI
Malliavin calculus for subordinated Lévy process
دانلود مقاله + سفارش ترجمه
دانلود مقاله ISI انگلیسی
رایگان برای ایرانیان
کلمات کلیدی
موضوعات مرتبط
مهندسی و علوم پایه
فیزیک و نجوم
فیزیک آماری و غیرخطی
پیش نمایش صفحه اول مقاله
چکیده انگلیسی
We develop a chaos expansion for a subordinated Lévy process. This expansion is expressed in terms of Itô's multiple integral expansion. Considering the jumps occurring due to an underlying process and a subordinator, a mixed chaotic representation is proposed. This representation provides the definition of the Malliavin derivative, which is characterized by increment quotients. Moreover, we introduce a new Clark-Ocone expansion formula for the subordinated Lévy process and provide applications for risk-free hedging in a designed model.
ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: Chaos, Solitons & Fractals - Volume 116, November 2018, Pages 392-401
Journal: Chaos, Solitons & Fractals - Volume 116, November 2018, Pages 392-401
نویسندگان
Hi Jun Choe, Ji Min Lee, Jung-Kyung Lee,