کد مقاله | کد نشریه | سال انتشار | مقاله انگلیسی | نسخه تمام متن |
---|---|---|---|---|
1136451 | 1489128 | 2013 | 11 صفحه PDF | دانلود رایگان |
عنوان انگلیسی مقاله ISI
Parametric VaR with goodness-of-fit tests based on EDF statistics for extreme returns
دانلود مقاله + سفارش ترجمه
دانلود مقاله ISI انگلیسی
رایگان برای ایرانیان
کلمات کلیدی
موضوعات مرتبط
مهندسی و علوم پایه
سایر رشته های مهندسی
کنترل و سیستم های مهندسی
پیش نمایش صفحه اول مقاله
![عکس صفحه اول مقاله: Parametric VaR with goodness-of-fit tests based on EDF statistics for extreme returns Parametric VaR with goodness-of-fit tests based on EDF statistics for extreme returns](/preview/png/1136451.png)
چکیده انگلیسی
Parametric VaR (Value-at-Risk) is widely used due to its simplicity and easy calculation. However, the normality assumption, often used in the estimation of the parametric VaR, does not provide satisfactory estimates for risk exposure. Therefore, this study suggests a method for computing the parametric VaR based on goodness-of-fit tests using the empirical distribution function (EDF) for extreme returns, and compares the feasibility of this method for the banking sector in an emerging market and in a developed one. The paper also discusses possible theoretical contributions in related fields like enterprise risk management (ERM).
ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: Mathematical and Computer Modelling - Volume 58, Issues 9–10, November 2013, Pages 1648–1658
Journal: Mathematical and Computer Modelling - Volume 58, Issues 9–10, November 2013, Pages 1648–1658
نویسندگان
Herick Fernando Moralles, Daisy Aparecida do Nascimento Rebelatto, Alexandre Sartoris,