کد مقاله | کد نشریه | سال انتشار | مقاله انگلیسی | نسخه تمام متن |
---|---|---|---|---|
1144743 | 957431 | 2012 | 8 صفحه PDF | دانلود رایگان |
عنوان انگلیسی مقاله ISI
Pricing options with credit risk in a reduced form model
دانلود مقاله + سفارش ترجمه
دانلود مقاله ISI انگلیسی
رایگان برای ایرانیان
موضوعات مرتبط
مهندسی و علوم پایه
ریاضیات
آمار و احتمال
پیش نمایش صفحه اول مقاله
![عکس صفحه اول مقاله: Pricing options with credit risk in a reduced form model Pricing options with credit risk in a reduced form model](/preview/png/1144743.png)
چکیده انگلیسی
This article investigates the valuation of European option with credit risk in a reduced form model. We assume that the interest rate follows the Vasicek model and the intensity of default is driven by a jump diffusion process. We obtain the closed form formula for the price of the option and provide some numerical illustrations of the results obtained.
ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: Journal of the Korean Statistical Society - Volume 41, Issue 4, December 2012, Pages 437–444
Journal: Journal of the Korean Statistical Society - Volume 41, Issue 4, December 2012, Pages 437–444
نویسندگان
Xiaonan Su, Wensheng Wang,