کد مقاله | کد نشریه | سال انتشار | مقاله انگلیسی | نسخه تمام متن |
---|---|---|---|---|
1149031 | 957860 | 2012 | 15 صفحه PDF | دانلود رایگان |
عنوان انگلیسی مقاله ISI
Bayesian testing of restrictions on vector autoregressive models
دانلود مقاله + سفارش ترجمه
دانلود مقاله ISI انگلیسی
رایگان برای ایرانیان
کلمات کلیدی
موضوعات مرتبط
مهندسی و علوم پایه
ریاضیات
ریاضیات کاربردی
پیش نمایش صفحه اول مقاله
![عکس صفحه اول مقاله: Bayesian testing of restrictions on vector autoregressive models Bayesian testing of restrictions on vector autoregressive models](/preview/png/1149031.png)
چکیده انگلیسی
In this study, we propose a prior on restricted Vector Autoregressive (VAR) models. The prior setting permits efficient Markov Chain Monte Carlo (MCMC) sampling from the posterior of the VAR parameters and estimation of the Bayes factor. Numerical simulations show that when the sample size is small, the Bayes factor is more effective in selecting the correct model than the commonly used Schwarz criterion. We conduct Bayesian hypothesis testing of VAR models on the macroeconomic, state-, and sector-specific effects of employment growth.
ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: Journal of Statistical Planning and Inference - Volume 142, Issue 11, November 2012, Pages 3008–3022
Journal: Journal of Statistical Planning and Inference - Volume 142, Issue 11, November 2012, Pages 3008–3022
نویسندگان
Dongchu Sun, Shawn Ni,