کد مقاله کد نشریه سال انتشار مقاله انگلیسی نسخه تمام متن
1156996 958909 2008 10 صفحه PDF دانلود رایگان
عنوان انگلیسی مقاله ISI
Local times of ranked continuous semimartingales
موضوعات مرتبط
مهندسی و علوم پایه ریاضیات ریاضیات (عمومی)
پیش نمایش صفحه اول مقاله
Local times of ranked continuous semimartingales
چکیده انگلیسی

Given a finite collection of continuous semimartingales, we derive a semimartingale decomposition of the corresponding ranked (order-statistics) processes. We apply the decomposition to extend the theory of equity portfolios generated by ranked market weights to the case where the stock values admit triple points.

ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: Stochastic Processes and their Applications - Volume 118, Issue 7, July 2008, Pages 1244–1253
نویسندگان
, ,