کد مقاله | کد نشریه | سال انتشار | مقاله انگلیسی | نسخه تمام متن |
---|---|---|---|---|
1708555 | 1012827 | 2011 | 5 صفحه PDF | دانلود رایگان |
عنوان انگلیسی مقاله ISI
Homotopy analysis method for option pricing under stochastic volatility
دانلود مقاله + سفارش ترجمه
دانلود مقاله ISI انگلیسی
رایگان برای ایرانیان
کلمات کلیدی
موضوعات مرتبط
مهندسی و علوم پایه
سایر رشته های مهندسی
مکانیک محاسباتی
پیش نمایش صفحه اول مقاله
چکیده انگلیسی
In this paper, the homotopy analysis method, whose original concept comes from algebraic topology, is applied to connect the Black–Scholes option price (the good initial guess) to the option price under general stochastic volatility environment in a recursive manner. We obtain the homotopy solutions for the European vanilla and barrier options as well as the relevant convergence conditions.
ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: Applied Mathematics Letters - Volume 24, Issue 10, October 2011, Pages 1740–1744
Journal: Applied Mathematics Letters - Volume 24, Issue 10, October 2011, Pages 1740–1744
نویسندگان
Sang-Hyeon Park, Jeong-Hoon Kim,