کد مقاله کد نشریه سال انتشار مقاله انگلیسی نسخه تمام متن
4628424 1631828 2014 8 صفحه PDF دانلود رایگان
عنوان انگلیسی مقاله ISI
Optimal system, symmetry reductions and new closed form solutions for the geometric average Asian options
ترجمه فارسی عنوان
سیستم بهینه، کاهش تقارن و راه حل های فرم بسته جدید برای گزینه های هندسی متوسط ​​آسیایی
کلمات کلیدی
هندسه گزینه های متوسط ​​آسیایی، سیستم بهینه، تقارن دروغین، کاهش تقارن، راه حل فرم بسته
موضوعات مرتبط
مهندسی و علوم پایه ریاضیات ریاضیات کاربردی
چکیده انگلیسی

In this paper, the Lie group analysis method is applied to the geometric average Asian option pricing equation in financial problems. Firstly, the complete Lie symmetry group and infinitesimal generators of this equation are derived. Then the optimal system with one parameter for the Lie symmetry algebra are obtained, which gives the possibility to describe a complete set of invariant solutions to the pricing equation. Finally, based on the optimal system the symmetry reductions and corresponding closed form solutions for the pricing equation are proposed.

ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: Applied Mathematics and Computation - Volume 226, 1 January 2014, Pages 598–605
نویسندگان
, , , ,