کد مقاله کد نشریه سال انتشار مقاله انگلیسی نسخه تمام متن
5106515 1481521 2017 45 صفحه PDF دانلود رایگان
عنوان انگلیسی مقاله ISI
Does prudential regulation contribute to effective measurement and management of interest rate risk? Evidence from Italian banks
ترجمه فارسی عنوان
آیا نظارت حسابرسان به اندازه گیری و مدیریت موثر نرخ ریسک نرخ بهره کمک می کند؟ شواهد از بانک های ایتالیایی
کلمات کلیدی
ترجمه چکیده
این مقاله به ادبیات پیشین و بحث های کنونی در مورد تجدید نظر های اخیر روش نظارتی برای اندازه گیری بانک در معرض خطر ریسک بهره در کتابخانه بانکی کمک می کند با تمرکز بر ارزیابی میزان مناسب بانک های سرمایه باید کنار این ریسک خاص کنار گذاشته شود. برای اولین بار در مورد نحوه ایجاد بانک ها برای توسعه سیستم های اندازه گیری داخلی برای مدل سازی تغییرات نرخ بهره و اندازه گیری مواجهه آنها با ریسک نرخ بهره که بیشتر اصلاح شده و موثرتر از روش های قانونی است، بحث می کنیم. سپس یک چارچوب قانونی برای تضمین یکپارچگی نتایج روش شناختی با قرار گرفتن در معرض خطرات واقعی بانکی ایجاد می کنیم. با استفاده از نمونه ای از بانک های ایتالیایی بین سال های 2006 و 2013، تحلیلی تجربی ما از نیاز به بهبود شوک استاندارد شده که در حال حاضر توسط کمیته بازل بانکی نظارت می شود، حمایت می شود. این همچنین بینش مفیدی را برای اندازه گیری میزان سرمایه به منظور پوشش ریسک نرخ بهره فراهم می کند که برای تأمین عملکرد سیستم مالی و ثبات بانکی کافی است.
موضوعات مرتبط
علوم انسانی و اجتماعی اقتصاد، اقتصادسنجی و امور مالی اقتصاد، اقتصادسنجی و مالیه (عمومی)
پیش نمایش مقاله
آیا نظارت حسابرسان به اندازه گیری و مدیریت موثر نرخ ریسک نرخ بهره کمک می کند؟ شواهد از بانک های ایتالیایی
چکیده انگلیسی
This paper contributes to prior literature and to the current debate concerning recent revisions of the regulatory approach to measuring bank exposure to interest rate risk in the banking book by focusing on assessment of the appropriate amount of capital banks should set aside against this specific risk. We first discuss how banks might develop internal measurement systems to model changes in interest rates and measure their exposure to interest rate risk that are more refined and effective than are regulatory methodologies. We then develop a backtesting framework to test the consistency of methodology results with actual bank risk exposure. Using a representative sample of Italian banks between 2006 and 2013, our empirical analysis supports the need to improve the standardized shock currently enforced by the Basel Committee on Banking Supervision. It also provides useful insights for properly measuring the amount of capital to cover interest rate risk that is sufficient to ensure both financial system functioning and banking stability.
ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: Journal of Financial Stability - Volume 30, June 2017, Pages 126-138
نویسندگان
, , , ,