کد مقاله | کد نشریه | سال انتشار | مقاله انگلیسی | نسخه تمام متن |
---|---|---|---|---|
6898113 | 1446060 | 2013 | 14 صفحه PDF | دانلود رایگان |
عنوان انگلیسی مقاله ISI
Optimizing bounds on security prices in incomplete markets. Does stochastic volatility specification matter?
ترجمه فارسی عنوان
بهینه سازی محدوده قیمت های امنیتی در بازارهای ناقص. آیا مشخصه نوسانات تصادفی چیست؟
دانلود مقاله + سفارش ترجمه
دانلود مقاله ISI انگلیسی
رایگان برای ایرانیان
کلمات کلیدی
موضوعات مرتبط
مهندسی و علوم پایه
مهندسی کامپیوتر
علوم کامپیوتر (عمومی)
چکیده انگلیسی
⺠We generalize results on bounding security prices under two alternative models. ⺠These models are based on different specifications for stochastic volatility. ⺠We compute analytical expressions for benchmark and standard good-deal bounds. ⺠We find that our benchmark results generate much tighter bounds. ⺠We analyze the properties of bounds by a sensitivity analysis and deriving Greeks.
ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: European Journal of Operational Research - Volume 225, Issue 3, 16 March 2013, Pages 429-442
Journal: European Journal of Operational Research - Volume 225, Issue 3, 16 March 2013, Pages 429-442
نویسندگان
Naroa Marroquı´n-Martı´nez, Manuel Moreno,