کد مقاله | کد نشریه | سال انتشار | مقاله انگلیسی | نسخه تمام متن |
---|---|---|---|---|
10480640 | 932906 | 2013 | 14 صفحه PDF | دانلود رایگان |
عنوان انگلیسی مقاله ISI
Modeling electricity spot prices using mean-reverting multifractal processes
دانلود مقاله + سفارش ترجمه
دانلود مقاله ISI انگلیسی
رایگان برای ایرانیان
کلمات کلیدی
موضوعات مرتبط
مهندسی و علوم پایه
ریاضیات
فیزیک ریاضی
پیش نمایش صفحه اول مقاله
چکیده انگلیسی
⺠We present multifractal stochastic models for electricity spot prices that incorporate mean-reversal. ⺠Corresponding maximum likelihood methods are developed and applied to Nord Pool data. ⺠We identify a characteristic time scale for the correlation decay of returns. ⺠Long-range volatility dependence is detected.
ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: Physica A: Statistical Mechanics and its Applications - Volume 392, Issue 1, 1 January 2013, Pages 194-207
Journal: Physica A: Statistical Mechanics and its Applications - Volume 392, Issue 1, 1 January 2013, Pages 194-207
نویسندگان
Martin Rypdal, Ola Løvsletten,