Characterizing limit order prices

یک مدل محاسباتی از یک کتاب سفارش محدود برای مطالعه اثر اختلاف توزیع توزیع اختیاری مختلف استفاده می شود. قیمت مرجع مانند یک طرف / طرف مقابل بهترین قیمت های بازار و آخرین قیمت معامله در ترکیب با توزیع های مختلف جبران قیمت در نظر گرفته می شود. ما نشان می دهیم که هنگام توصیف قیمت های قیمت محدود، تغییر توزیع تخفیف تنها رفتار متفاوت را هنگامی که قیمت مرجع قیمت ارزان قیمت طرف مقابل است، تولید می کند. بدون در نظر گرفتن مکانیزم های پایه ای که در محاسبه قیمت قیمت محدود استفاده می شود، شکل نمودار قیمت و رفتار توزیع نمایه کتاب در مورد سفارشات به طور قابل توجهی در تمامی قیمت های مرجع در نظر گرفته شده / توازن افست است. این بدان معنی است که روش های میانگین میانگین موجود می توانند تناسب را در شکل / ویژگی های کتابخانه محدود مرتب کنند و ممکن است گمراه کننده باشند.