کد مقاله | کد نشریه | سال انتشار | مقاله انگلیسی | نسخه تمام متن |
---|---|---|---|---|
11020493 | 1716301 | 2018 | 33 صفحه PDF | دانلود رایگان |
عنوان انگلیسی مقاله ISI
Testing endogeneity with high dimensional covariates
ترجمه فارسی عنوان
تست اندوژنیت با ترکیبات بعدی ابعاد
دانلود مقاله + سفارش ترجمه
دانلود مقاله ISI انگلیسی
رایگان برای ایرانیان
کلمات کلیدی
موضوعات مرتبط
مهندسی و علوم پایه
ریاضیات
آمار و احتمال
چکیده انگلیسی
Modern, high dimensional data has renewed investigation on instrumental variables (IV) analysis, primarily focusing on estimation of effects of endogenous variables and putting little attention towards specification tests. This paper studies in high dimensions the Durbin-Wu-Hausman (DWH) test, a popular specification test for endogeneity in IV regression. We show, surprisingly, that the DWH test maintains its size in high dimensions, but at an expense of power. We propose a new test that remedies this issue and has better power than the DWH test. Simulation studies reveal that our test achieves near-oracle performance to detect endogeneity.
ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: Journal of Econometrics - Volume 207, Issue 1, November 2018, Pages 175-187
Journal: Journal of Econometrics - Volume 207, Issue 1, November 2018, Pages 175-187
نویسندگان
Zijian Guo, Hyunseung Kang, T. Tony Cai, Dylan S. Small,