New empirical evidence from assessing financial market integration, with application to Saudi Arabia

ما بررسی می کنیم که آیا فرکانس داده ها، روز هفته و روش های اقتصاد سنجی در تجزیه و تحلیل ادغام بازار مالی اهمیت دارد. به عنوان نمونه موردی، ما بررسی ارتباطات بازار سهام بین عربستان سعودی و مجموعه ای از اقتصادهای بین المللی را بررسی می کنیم. یافته های ما، ادبیات را پیش می کشد و نشان می دهد که ارتباطات متقابل بازار ضعیف و وابسته به وابسته هستند، صرف نظر از اینکه آیا داده ها روزانه، هفتگی (هر روز هفته ای) و یا ماهانه و هر روش رویکرد اقتصادسنجی. نتایج مربوط به سرمایه گذارانانی هستند که می خواهند اطلاعات بیشتری در مورد فرصت های سرمایه گذاری امیدوار کننده داشته باشند و برای متخصصین مالی سیاست های لازم را برای جلوگیری از اثرات شوک ها در نظر بگیرند.