کد مقاله کد نشریه سال انتشار مقاله انگلیسی نسخه تمام متن
5055609 1371496 2011 6 صفحه PDF دانلود رایگان
عنوان انگلیسی مقاله ISI
Semiparametric EGARCH model with the case study of China stock market
موضوعات مرتبط
علوم انسانی و اجتماعی اقتصاد، اقتصادسنجی و امور مالی اقتصاد و اقتصادسنجی
پیش نمایش صفحه اول مقاله
Semiparametric EGARCH model with the case study of China stock market
چکیده انگلیسی

In this paper, we propose a new semiparametric method for GARCH model by combining the EGARCH (1,1) model and local polynomial regression. Based on the idea of two-stage estimate, a link function is estimated by the local polynomial and then the parameters are obtained via the weighted least square method. Finally we apply this method to the Shanghai Composite Index in the China stock market and compared the results with these of EGARCH.

ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: Economic Modelling - Volume 28, Issue 3, May 2011, Pages 761-766
نویسندگان
, ,