کد مقاله کد نشریه سال انتشار مقاله انگلیسی نسخه تمام متن
5062213 1371855 2008 4 صفحه PDF دانلود رایگان
عنوان انگلیسی مقاله ISI
Investigating the intertemporal risk-return relation in international stock markets with the component GARCH model
موضوعات مرتبط
علوم انسانی و اجتماعی اقتصاد، اقتصادسنجی و امور مالی اقتصاد و اقتصادسنجی
پیش نمایش صفحه اول مقاله
Investigating the intertemporal risk-return relation in international stock markets with the component GARCH model
چکیده انگلیسی

Daily data and component GARCH (CGARCH) models strongly support a positive risk-return relation, in contrast to previous international results. Long-run volatility appears to be important in determining the conditional equity premium, but the evidence might be spurious.

ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: Economics Letters - Volume 99, Issue 2, May 2008, Pages 371-374
نویسندگان
, ,