Default and prepayment modelling in participating mortgages

از زمان بحران مالی سال 2008، بازار وام مسکن برای جلوگیری از بحران جدید، ابزارها و ابزارهای خود را بازسازی کرده است. یکی از این ابزار نوآورانه، وام مسکن شرکت است که در آن وام دهنده بخشی از درآمد عملیاتی خالص و / یا پس انداز آینده را به دست می آورد. در این مقاله، ما یک مدل مالی برای شرکت های وام مسکن ایجاد می کنیم، شامل گزینه هایی از قبیل پیش فرض و دو پیش پرداخت، ضرب و شتم و پیش پرداخت. بعدها، ما تجزیه و تحلیل حساسیت دقیق مدل را نشان می دهیم. مقادیر گزینه های خاتمه زود رسیدن به انتخاب پارامترهای مدل و نیز ساختار اصطلاحات کوتاه مدت بستگی دارد. در نهایت، ما نشان می دهیم که نرخ مشارکت 11.24٪، نرخ بهره وام را با استفاده از پارامترهای شبیه سازی ما به دست می دهد.