کد مقاله | کد نشریه | سال انتشار | مقاله انگلیسی | نسخه تمام متن |
---|---|---|---|---|
5089543 | 1375596 | 2013 | 14 صفحه PDF | دانلود رایگان |
عنوان انگلیسی مقاله ISI
Private equity benchmarks and portfolio optimization
ترجمه فارسی عنوان
معیارهای سهام خصوصی و بهینه سازی نمونه کارها
دانلود مقاله + سفارش ترجمه
دانلود مقاله ISI انگلیسی
رایگان برای ایرانیان
کلمات کلیدی
ترجمه چکیده
بهینه سازی نمونه کارها با استفاده از سهم خصوصی، معمولا بر اساس یکی از سه شاخص است: سهام عادی سهام، سهام خصوصی خصوصی مبتنی بر معامله یا شاخص های سهام خصوصی مبتنی بر ارزش گذاری. با این حال، ما نشان می دهیم که هیچ کدام از این شاخص ها برای بهینه سازی نمونه کارها کاملا مناسب نیستند. ما در اینجا یک شاخص معیار جدید برای سرمایه گذاری و خرید را معرفی میکنیم، که به صورت ماهیانه به روزرسانی می شود، برای همبستگی خودکار (هموارسازی) تنظیم شده و در عین حال در دسترس است. ما نشان میدهیم که چگونه معیار ما بهینهسازی نمونههای کم ارزش را امکانپذیر میکند.
موضوعات مرتبط
علوم انسانی و اجتماعی
اقتصاد، اقتصادسنجی و امور مالی
اقتصاد و اقتصادسنجی
چکیده انگلیسی
Portfolio optimization using private equity is typically based on one of three indices: listed private equity, transaction-based private equity, or appraisal value-based private equity indices. However, we show that none of these indices is fully suitable for portfolio optimization. We introduce here a new benchmark index for venture capital and buyouts, which is updated monthly, adjusted for autocorrelation (de-smoothing), and available contemporaneously. We illustrate how our benchmark enables superior quantitative portfolio optimization.
ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: Journal of Banking & Finance - Volume 37, Issue 9, September 2013, Pages 3515-3528
Journal: Journal of Banking & Finance - Volume 37, Issue 9, September 2013, Pages 3515-3528
نویسندگان
Douglas Cumming, Lars Helge HaÃ, Denis Schweizer,