کد مقاله | کد نشریه | سال انتشار | مقاله انگلیسی | نسخه تمام متن |
---|---|---|---|---|
5095755 | 1376483 | 2015 | 8 صفحه PDF | دانلود رایگان |
عنوان انگلیسی مقاله ISI
Sign-based portmanteau test for ARCH-type models with heavy-tailed innovations
دانلود مقاله + سفارش ترجمه
دانلود مقاله ISI انگلیسی
رایگان برای ایرانیان
کلمات کلیدی
موضوعات مرتبط
مهندسی و علوم پایه
ریاضیات
آمار و احتمال
پیش نمایش صفحه اول مقاله
چکیده انگلیسی
This paper proposes a sign-based portmanteau test for diagnostic checking of ARCH-type models estimated by the least absolute deviation approach. Under the strict stationarity condition, the asymptotic distribution is obtained. The new test is applicable for very heavy-tailed innovations with only finite fractional moments. Simulations are undertaken to assess the performance of the sign-based test, as well as a comparison with other two portmanteau tests. A real empirical example for exchange rates is given to illustrate the practical usefulness of the test.
ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: Journal of Econometrics - Volume 189, Issue 2, December 2015, Pages 313-320
Journal: Journal of Econometrics - Volume 189, Issue 2, December 2015, Pages 313-320
نویسندگان
Min Chen, Ke Zhu,