کد مقاله | کد نشریه | سال انتشار | مقاله انگلیسی | نسخه تمام متن |
---|---|---|---|---|
5097169 | 1376573 | 2009 | 10 صفحه PDF | دانلود رایگان |
عنوان انگلیسی مقاله ISI
Nonparametric inference of discretely sampled stable Lévy processes
دانلود مقاله + سفارش ترجمه
دانلود مقاله ISI انگلیسی
رایگان برای ایرانیان
کلمات کلیدی
موضوعات مرتبط
مهندسی و علوم پایه
ریاضیات
آمار و احتمال
پیش نمایش صفحه اول مقاله
چکیده انگلیسی
We study nonparametric inference of stochastic models driven by stable Lévy processes. We introduce a nonparametric estimator of the stable index that achieves the parametric n rate of convergence. For the volatility function, due to the heavy-tailedness, the classical least-squares method is not applicable. We then propose a nonparametric least-absolute-deviation or median-quantile estimator and study its asymptotic behavior, including asymptotic normality and maximal deviations, by establishing a representation of Bahadur-Kiefer type. The result is applied to several major foreign exchange rates.
ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: Journal of Econometrics - Volume 153, Issue 1, November 2009, Pages 83-92
Journal: Journal of Econometrics - Volume 153, Issue 1, November 2009, Pages 83-92
نویسندگان
Zhibiao Zhao, Wei Biao Wu,