Systemic risk mitigation in financial networks

ما چارچوب پاکسازی چند دوره ای را پیشنهاد می کنیم که در آن سطح ریسک سیستماتیک از طریق ارائه کمک های نقدینگی کاهش می یابد. شبکه بدهی بین بانکی به طور اتفاقی در طول زمان تکامل پیدا می کند و دارایی های بانک های پیش بینی شده به بانک های واجد شرایط درون شبکه از طریق یک معامله قیمت گذاری مقرون به صرفه فروخته می شود. ما متوجه می شویم که سیاست هایی که بانک های مهم سیستماتیک را هدف قرار می دهند، در ساختار شبکه های هسته ای موثرتر هستند، در حالی که حداکثر کردن نقدینگی در سیستم در تنظیمات شبکه های تصادفی ترجیح داده می شود. ما حساسیت خطر سیستمیک را به تغییرات در بدهی های بین بانکی و نیز ساختار همبستگی آنها ارزیابی می کنیم.