کد مقاله | کد نشریه | سال انتشار | مقاله انگلیسی | نسخه تمام متن |
---|---|---|---|---|
5128431 | 1378596 | 2017 | 7 صفحه PDF | دانلود رایگان |
عنوان انگلیسی مقاله ISI
The pricing of basket options: A weak convergence approach
ترجمه فارسی عنوان
قیمت گزینه های سبد: یک روش همگرایی ضعیف
دانلود مقاله + سفارش ترجمه
دانلود مقاله ISI انگلیسی
رایگان برای ایرانیان
کلمات کلیدی
گزینه های سبد، پرش منتشر، همگرایی ضعیف،
موضوعات مرتبط
مهندسی و علوم پایه
ریاضیات
ریاضیات گسسته و ترکیبات
چکیده انگلیسی
We consider a limit price of basket options in a large portfolio where the dynamics of basket assets is described as a CEV jump diffusion system. The explicit representation of the limiting price is established using weak convergence of empirical measure valued processes generated by the system. As an application, the closed-form formula of the limit price is derived when the price dynamics of basket assets follows a mixed-double exponential jump-diffusion system.
ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: Operations Research Letters - Volume 45, Issue 2, March 2017, Pages 119-125
Journal: Operations Research Letters - Volume 45, Issue 2, March 2017, Pages 119-125
نویسندگان
Lijun Bo, Yongjin Wang,