کد مقاله | کد نشریه | سال انتشار | مقاله انگلیسی | نسخه تمام متن |
---|---|---|---|---|
5129650 | 1489849 | 2017 | 7 صفحه PDF | دانلود رایگان |
عنوان انگلیسی مقاله ISI
Hedging in fractional Black-Scholes model with transaction costs
دانلود مقاله + سفارش ترجمه
دانلود مقاله ISI انگلیسی
رایگان برای ایرانیان
کلمات کلیدی
موضوعات مرتبط
مهندسی و علوم پایه
ریاضیات
آمار و احتمال
پیش نمایش صفحه اول مقاله
چکیده انگلیسی
We consider conditional-mean hedging in a fractional Black-Scholes pricing model in the presence of proportional transaction costs. We develop an explicit formula for the conditional-mean hedging portfolio in terms of the recently discovered explicit conditional law of the fractional Brownian motion.
ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: Statistics & Probability Letters - Volume 130, November 2017, Pages 85-91
Journal: Statistics & Probability Letters - Volume 130, November 2017, Pages 85-91
نویسندگان
Foad Shokrollahi, Tommi Sottinen,