کد مقاله | کد نشریه | سال انتشار | مقاله انگلیسی | نسخه تمام متن |
---|---|---|---|---|
7349515 | 1476601 | 2018 | 5 صفحه PDF | دانلود رایگان |
عنوان انگلیسی مقاله ISI
Stationarity and functional central limit theorem for ARCH(â) models
دانلود مقاله + سفارش ترجمه
دانلود مقاله ISI انگلیسی
رایگان برای ایرانیان
موضوعات مرتبط
علوم انسانی و اجتماعی
اقتصاد، اقتصادسنجی و امور مالی
اقتصاد و اقتصادسنجی
پیش نمایش صفحه اول مقاله
چکیده انگلیسی
In this paper, we study the stationarity and functional central limit theorem for (random coefficient) ARCH(â) models including HYAPGARCH and mixture memory GARCH models. Those models are able to cover long memory property with fewer parameters and have finite variances. The functional central limit theorems for ut and the squared processes ut2 and Ït2 are proved. Sufficient conditions for L2-NED property to hold are established and the FCLT for mixture memory GARCH model as an example of a random coefficient ARCH(â) process is derived via L2-NED condition.
ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: Economics Letters - Volume 162, January 2018, Pages 107-111
Journal: Economics Letters - Volume 162, January 2018, Pages 107-111
نویسندگان
Oesook Lee,