Testing against constant factor loading matrix with large panel high-frequency data

در این مقاله، ما یک تست غیر پارامتری را بر پایه ثابت ماتریس بارگذاری عامل یک مدل فاکتور زمان مداوم با ابعاد با استفاده از داده های فرکانس بالا معرفی می کنیم. نظریه های مرکز مرکزی بر روی آمار آزمون با و بدون اختلال، تحت فرض فرض صفر است که ماتریس بارگذاری عامل با زمانی که در حال تکامل است ثابت است. آزمایش ها به اندازه و قدرت به خوبی انجام می شود. جالب است که آمار تست بدون اختلال با نرخی که با توجه به اندازه نمونه، بلکه بر ابعاد از طریق وابستگی متقابل فرآیند باقی مانده بستگی دارد، یک ویژگی متمایز است که با تنظیمات کم ابعاد متناسب است. مطالعات عددی گسترده، از جمله شبیه سازی مونت کارلو و تجزیه و تحلیل داده های واقعی، اعتبار عملکرد آزمون ما.