کد مقاله | کد نشریه | سال انتشار | مقاله انگلیسی | نسخه تمام متن |
---|---|---|---|---|
7374821 | 1480065 | 2018 | 7 صفحه PDF | دانلود رایگان |
عنوان انگلیسی مقاله ISI
Volatility-Trading volume intraday correlation profiles and its nonstationary features
ترجمه فارسی عنوان
حجم معاملات نوسانات-معاملاتی روزانه در ارتباطات وابسته و ویژگی های غیر استثنایی آن است
دانلود مقاله + سفارش ترجمه
دانلود مقاله ISI انگلیسی
رایگان برای ایرانیان
کلمات کلیدی
موضوعات مرتبط
مهندسی و علوم پایه
ریاضیات
فیزیک ریاضی
چکیده انگلیسی
We analyse the statistical properties of volatility-volume cross-correlation matrices of stocks composing the DowJones Industrial Average since 2003. Using different definitions of volatility, we verify there is an intraday profile where the average values of the entries significantly increase from the opening of the trading session until its midway and it dwindles therefrom afterwards. Higher-order moments of the correlation matrix are studied and exhibit intraday profiles as well. Within the scope of the (endless) discussion “Mixture of Distributions versus Sequential Information Arrival” our results allow us to assert that both seem to be relevant in different parts of the business day.
ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: Physica A: Statistical Mechanics and its Applications - Volume 508, 15 October 2018, Pages 28-34
Journal: Physica A: Statistical Mechanics and its Applications - Volume 508, 15 October 2018, Pages 28-34
نویسندگان
Michelle B. Graczyk, SÃlvio M. Duarte Queirós,