کد مقاله | کد نشریه | سال انتشار | مقاله انگلیسی | نسخه تمام متن |
---|---|---|---|---|
7376298 | 1480080 | 2018 | 7 صفحه PDF | دانلود رایگان |
عنوان انگلیسی مقاله ISI
Leverage effect, economic policy uncertainty and realized volatility with regime switching
ترجمه فارسی عنوان
اثر نفوذ، عدم اطمینان سیاست های اقتصادی و تحول در تغییر رژیم
دانلود مقاله + سفارش ترجمه
دانلود مقاله ISI انگلیسی
رایگان برای ایرانیان
کلمات کلیدی
موضوعات مرتبط
مهندسی و علوم پایه
ریاضیات
فیزیک ریاضی
چکیده انگلیسی
In this study, we first investigate the impacts of leverage effect and economic policy uncertainty (EPU) on future volatility in the framework of regime switching. Out-of-sample results show that the HAR-RV including the leverage effect and economic policy uncertainty with regimes can achieve higher forecast accuracy than RV-type and GARCH-class models. Our robustness results further imply that these factors in the framework of regime switching can substantially improve the HAR-RV's forecast performance.
ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: Physica A: Statistical Mechanics and its Applications - Volume 493, 1 March 2018, Pages 148-154
Journal: Physica A: Statistical Mechanics and its Applications - Volume 493, 1 March 2018, Pages 148-154
نویسندگان
Yinying Duan, Wang Chen, Qing Zeng, Zhicao Liu,