کد مقاله | کد نشریه | سال انتشار | مقاله انگلیسی | نسخه تمام متن |
---|---|---|---|---|
975081 | 933015 | 2008 | 8 صفحه PDF | دانلود رایگان |
عنوان انگلیسی مقاله ISI
Analysis of price fluctuations in futures exchange markets
دانلود مقاله + سفارش ترجمه
دانلود مقاله ISI انگلیسی
رایگان برای ایرانیان
کلمات کلیدی
موضوعات مرتبط
مهندسی و علوم پایه
ریاضیات
فیزیک ریاضی
پیش نمایش صفحه اول مقاله
چکیده انگلیسی
We show that the fluctuations of the tick-by-tick logarithmic price in a futures market can be described in terms of the Fokker-Planck equation (FPE). We calculate the corresponding drift and diffusion coefficients and argue that these values can contain some information pertaining to the market state. It is particularly showed that the Korean treasury bond (KTB) futures is well described by a FPE and has a similar structure to turbulence.
ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: Physica A: Statistical Mechanics and its Applications - Volume 387, Issue 12, 1 May 2008, Pages 2823-2830
Journal: Physica A: Statistical Mechanics and its Applications - Volume 387, Issue 12, 1 May 2008, Pages 2823-2830
نویسندگان
Gyuchang Lim, SooYong Kim, Enrico Scalas, Kyungsik Kim, Ki-Ho Chang,