Trade costs, conflicts, and defense spending

این مقاله یک مدل کمی از تجارت، درگیری های نظامی و هزینه های دفاع را توسعه می دهد. کاهش هزینه های تجاری بین دو کشور موجب کاهش احتمال جنگ میان مسلمانان و کاهش هزینه های دفاع می شود. این به نوبه خود موجب تأثیر دومینو بر هزینه های دفاعی کشورهای دیگر می شود. در نتیجه، هر دو کشور و سایر نقاط جهان بهتر عمل می کنند. ما مدل را با استفاده از داده ها در مورد تجارت، درگیری ها و هزینه های نظامی تخمین می زنیم. ما متوجه می شویم که پس از کاهش هزینه های تجارت بین دو کشور متخاصم، تأثیر رفاه کاهش هزینه های دفاع دفاعی در سراسر جهان به میزان قابل توجهی به دستاوردهای رفاهی مستقیم تجارت بستگی دارد.