کد مقاله | کد نشریه | سال انتشار | مقاله انگلیسی | نسخه تمام متن |
---|---|---|---|---|
4616759 | 1339358 | 2013 | 11 صفحه PDF | دانلود رایگان |
عنوان انگلیسی مقاله ISI
BSDEs with polynomial growth generators in a defaultable market
دانلود مقاله + سفارش ترجمه
دانلود مقاله ISI انگلیسی
رایگان برای ایرانیان
موضوعات مرتبط
مهندسی و علوم پایه
ریاضیات
آنالیز ریاضی
پیش نمایش صفحه اول مقاله
چکیده انگلیسی
In this paper we study a backward stochastic differential equation (BSDE for short) driven by a Brownian motion and a jump martingale in a defaultable setting, with a polynomial growth generator. This kind of BSDE has important applications to the defaultable market. To demonstrate this in a strict way, we first prove the existence, uniqueness and uniform p(pâ¥2) estimate of its solution. Then two examples are given to illustrate its applications to recursive utility and contingent claim hedging.
ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: Journal of Mathematical Analysis and Applications - Volume 404, Issue 2, 15 August 2013, Pages 459-469
Journal: Journal of Mathematical Analysis and Applications - Volume 404, Issue 2, 15 August 2013, Pages 459-469
نویسندگان
Dongmei Guo, Huinan Leng, Qi Zhang,