کد مقاله کد نشریه سال انتشار مقاله انگلیسی نسخه تمام متن
5076464 1477208 2016 7 صفحه PDF دانلود رایگان
عنوان انگلیسی مقاله ISI
Risk capital allocation with autonomous subunits: The Lorenz set
ترجمه فارسی عنوان
تخصیص سرمایه ریسک با زیرمجموعه های مستقل: مجموعه لورنز
کلمات کلیدی
سرمایه ریسک، تخصیص هزینه، لورنس عناصر هسته، تخصیص ریسک منسجم، تخصیص عدالت خواهی،
ترجمه چکیده
مشکلات تخصیص سرمایه به طور گسترده در ادبیات علمی مورد بحث قرار گرفته است. ما مجموعه ای از زیرمجموعه های مستقل را در نظر می گیریم که به منظور کاهش ریسک همکاری می کنند: یعنی زمانی که ادغام اوراق بهادار در واحد های مشترک ادغام می شود مزایای متنوعی ایجاد می شود و خطر گروه به طور کلی کمتر از مجموع خطرات واحدهای انفرادی است. سوال این است که چگونه سرمایه ریسک گروه را در میان واحدهای در راه عادلانه قرار دهیم. در این مقاله پیشنهاد می کنیم از مجموعه لورنز به عنوان یک روش تخصیص استفاده کنیم. ما نشان می دهیم مجموعه لورنز عملیاتی و منسجم است. علاوه بر این، ما پیشنهاد می کنیم که سه آزمون عدالت مستقیما به مسئله تخصیص سرمایه ریسک بپردازیم و نشان دهیم که مجموعه ی لورنز تمام سه آزمون را در مقایسه با سایر روش های منسجم شناخته شده ارضا می کند. در نهایت، ما در مورد چگونگی برخورد با غیر منحصر به فرد مجموعه لورنز بحث می کنیم.
موضوعات مرتبط
مهندسی و علوم پایه ریاضیات آمار و احتمال
پیش نمایش مقاله
تخصیص سرمایه ریسک با زیرمجموعه های مستقل: مجموعه لورنز
چکیده انگلیسی
Risk capital allocation problems have been widely discussed in the academic literature. We consider a set of independent subunits collaborating in order to reduce risk: that is, when subunit portfolios are merged a diversification benefit arises and the risk of the group as a whole is smaller than the sum of the risks of the individual subunits. The question is how to allocate the risk capital of the group among the subunits in a fair way. In this paper we propose to use the Lorenz set as an allocation method. We show that the Lorenz set is operational and coherent. Moreover, we propose three fairness tests related directly to the problem of risk capital allocation and show that the Lorenz set satisfies all three tests in contrast to other well-known coherent methods. Finally, we discuss how to deal with non-uniqueness of the Lorenz set.
ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: Insurance: Mathematics and Economics - Volume 67, March 2016, Pages 151-157
نویسندگان
, ,