کد مقاله | کد نشریه | سال انتشار | مقاله انگلیسی | نسخه تمام متن |
---|---|---|---|---|
5076671 | 1374097 | 2013 | 10 صفحه PDF | دانلود رایگان |
عنوان انگلیسی مقاله ISI
Pricing inflation-linked variable annuities under stochastic interest rates
ترجمه فارسی عنوان
متغیر سالانه با نرخ تورم تحت نرخ بهره تصادفی
دانلود مقاله + سفارش ترجمه
دانلود مقاله ISI انگلیسی
رایگان برای ایرانیان
کلمات کلیدی
موضوعات مرتبط
مهندسی و علوم پایه
ریاضیات
آمار و احتمال
چکیده انگلیسی
⺠We design a new variable annuity to help retirement planner protect their investment portfolios against inflation risk. ⺠We expand the Jarrow and Yildirim model to include a risky asset. ⺠The nominal and real interest rates follow the Gaussian HJM forward rate model. ⺠We present closed form explicit pricing and hedging formulas for these structures.
ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: Insurance: Mathematics and Economics - Volume 52, Issue 1, January 2013, Pages 77-86
Journal: Insurance: Mathematics and Economics - Volume 52, Issue 1, January 2013, Pages 77-86
نویسندگان
Serena Tiong,