کد مقاله | کد نشریه | سال انتشار | مقاله انگلیسی | نسخه تمام متن |
---|---|---|---|---|
5096827 | 1478580 | 2009 | 15 صفحه PDF | دانلود رایگان |
عنوان انگلیسی مقاله ISI
The Wishart Autoregressive process of multivariate stochastic volatility
دانلود مقاله + سفارش ترجمه
دانلود مقاله ISI انگلیسی
رایگان برای ایرانیان
کلمات کلیدی
موضوعات مرتبط
مهندسی و علوم پایه
ریاضیات
آمار و احتمال
پیش نمایش صفحه اول مقاله
چکیده انگلیسی
The Wishart Autoregressive (WAR) process is a dynamic model for time series of multivariate stochastic volatility. The WAR naturally accommodates the positivity and symmetry of volatility matrices and provides closed-form non-linear forecasts. The estimation of the WAR is straighforward, as it relies on standard methods such as the Method of Moments and Maximum Likelihood. For illustration, the WAR is applied to a sequence of intraday realized volatility-covolatility matrices from the Toronto Stock Market (TSX).
ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: Journal of Econometrics - Volume 150, Issue 2, June 2009, Pages 167-181
Journal: Journal of Econometrics - Volume 150, Issue 2, June 2009, Pages 167-181
نویسندگان
C. Gourieroux, J. Jasiak, R. Sufana,