کد مقاله | کد نشریه | سال انتشار | مقاله انگلیسی | نسخه تمام متن |
---|---|---|---|---|
5129941 | 1489859 | 2017 | 11 صفحه PDF | دانلود رایگان |
عنوان انگلیسی مقاله ISI
Parisian ruin of the Brownian motion risk model with constant force of interest
دانلود مقاله + سفارش ترجمه
دانلود مقاله ISI انگلیسی
رایگان برای ایرانیان
کلمات کلیدی
موضوعات مرتبط
مهندسی و علوم پایه
ریاضیات
آمار و احتمال
پیش نمایش صفحه اول مقاله
چکیده انگلیسی
Let B(t),tâR be a standard Brownian motion. Define a risk process (0.1)Ruδ(t)=eδt(u+câ«0teâδsdsâÏâ«0teâδsdB(s)),tâ¥0, where uâ¥0 is the initial reserve, δâ¥0 is the force of interest, c>0 is the rate of premium and Ï>0 is a volatility factor. In this contribution we obtain an approximation of the Parisian ruin probability KSδ(u,Tu):=P{inftâ[0,S]supsâ[t,t+Tu]Ruδ(s)<0},Sâ¥0, as uââ where Tu is a bounded function. Further, we show that the Parisian ruin time of this risk process can be approximated by an exponential random variable. Our results are new even for the classical ruin probability and ruin time which correspond to Tuâ¡0 in the Parisian setting.
ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: Statistics & Probability Letters - Volume 120, January 2017, Pages 34-44
Journal: Statistics & Probability Letters - Volume 120, January 2017, Pages 34-44
نویسندگان
Long Bai, Li Luo,