کد مقاله | کد نشریه | سال انتشار | مقاله انگلیسی | نسخه تمام متن |
---|---|---|---|---|
7341859 | 1476184 | 2016 | 10 صفحه PDF | دانلود رایگان |
عنوان انگلیسی مقاله ISI
Modeling dependence structure between stock market volatility and sukuk yields: A nonlinear study in the case of Saudi Arabia
ترجمه فارسی عنوان
ساختار وابستگی بین نوسانات بازار سهام و سودوک به دست آمده: یک مطالعه غیرخطی در مورد عربستان سعودی
دانلود مقاله + سفارش ترجمه
دانلود مقاله ISI انگلیسی
رایگان برای ایرانیان
کلمات کلیدی
موضوعات مرتبط
علوم انسانی و اجتماعی
اقتصاد، اقتصادسنجی و امور مالی
اقتصاد و اقتصادسنجی
چکیده انگلیسی
The aim of this paper is to investigate the dependence structure between sukuk (Islamic bonds) yields and stock market (returns and volatility) in the case of Saudi Arabia. We consider three Archimedean copula models with different tail dependence structures namely Gumbel, Clayton, and Frank. This study shows that the sukuk yields exhibit significant dependence only with stock market volatility. In addition, the dependence structure between sukuk yields and stock market volatility are symmetric and linked with the same intensity.
ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: Borsa Istanbul Review - Volume 16, Issue 3, September 2016, Pages 157-166
Journal: Borsa Istanbul Review - Volume 16, Issue 3, September 2016, Pages 157-166
نویسندگان
Nader Naifar,