کد مقاله | کد نشریه | سال انتشار | مقاله انگلیسی | نسخه تمام متن |
---|---|---|---|---|
7548282 | 1489842 | 2018 | 7 صفحه PDF | دانلود رایگان |
عنوان انگلیسی مقاله ISI
Reaching goals under ambiguity: Continuous-time optimal portfolio selection
ترجمه فارسی عنوان
رسیدن به اهداف زیر ابهام: انتخاب نمونه کارها بهینه برای زمان مداوم
دانلود مقاله + سفارش ترجمه
دانلود مقاله ISI انگلیسی
رایگان برای ایرانیان
کلمات کلیدی
انتخاب نمونه کارها بهینه، رسیدن به اهداف، بی نظمی، مینا حداکثر قضیه،
موضوعات مرتبط
مهندسی و علوم پایه
ریاضیات
آمار و احتمال
چکیده انگلیسی
In this paper, the problem of reaching goals for an investor in the financial market is studied. We follow the context of Jin and Zhou (2015) who studied the continuous-time optimal portfolio selection in which the appreciation rates are only known to be in a certain convex closed set. The cost functional in our problem is of type I{xâ¥1} which is not concave or convex, even not continuous, we prove that the min-max theorem is still applicable. Via PDE approach, we construct the optimal portfolio strategy. At last, we obtain the saddle point for our problem explicitly.
ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: Statistics & Probability Letters - Volume 137, June 2018, Pages 63-69
Journal: Statistics & Probability Letters - Volume 137, June 2018, Pages 63-69
نویسندگان
Shaolin Ji, Xiaomin Shi,