کد مقاله کد نشریه سال انتشار مقاله انگلیسی نسخه تمام متن
965338 1479267 2014 8 صفحه PDF دانلود رایگان
عنوان انگلیسی مقاله ISI
Spanning with indexes
ترجمه فارسی عنوان
پوشش با شاخص
کلمات کلیدی
ترجمه چکیده
این مقاله چندین قضیه تقریبی یک ادعا کلی احتمالی را از لحاظ گزینه های شاخص ارائه می دهد. ما نشان می دهیم که هر ادعایی احتمالی بر اوراق بهادار اولیه در یک اقتصاد دولت بی نهایت می تواند تقریبا به صورت خودسرانه توسط مجموعه ای از گزینه های شاخص تقریبا نزدیک شود. علاوه بر این، این گزینه های شاخص با یک تابع پرداخت مشابهی همراه است که متعلق به یک کلاس بزرگ و صریح از توابع قابل اندازه گیری یک متغیر است. من همچنین ساختار لایه ای از ادعای کلی احتمالی را مشخص می کنم.
موضوعات مرتبط
مهندسی و علوم پایه ریاضیات ریاضیات کاربردی
چکیده انگلیسی
This paper presents several approximation theorems of a general contingent claim in terms of index options. We demonstrate that any contingent claim on the primitive securities in an infinite state economy can be approximated arbitrarily close by a portfolio of index options. In addition, these index options are associated with the same payout function, which belongs to a large and explicit class of one-variable measurable functions. I also characterize the layer structure of a general contingent claim.
ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: Journal of Mathematical Economics - Volume 53, August 2014, Pages 111-118
نویسندگان
,