کد مقاله | کد نشریه | سال انتشار | مقاله انگلیسی | نسخه تمام متن |
---|---|---|---|---|
471635 | 698652 | 2015 | 17 صفحه PDF | دانلود رایگان |
عنوان انگلیسی مقاله ISI
On the numerical solution of nonlinear option pricing equation in illiquid markets
ترجمه فارسی عنوان
در راه حل عددی از معادله قیمت گذاری غیر خطی در بازارهای غیرمجاز؟
دانلود مقاله + سفارش ترجمه
دانلود مقاله ISI انگلیسی
رایگان برای ایرانیان
کلمات کلیدی
موضوعات مرتبط
مهندسی و علوم پایه
مهندسی کامپیوتر
علوم کامپیوتر (عمومی)
چکیده انگلیسی
In this paper we focus on the numerical solution of nonlinear Black–Scholes equation modeling illiquid markets. Two monotone unconditionally stable splitting methods, ensuring positive numerical solution and avoiding unstable oscillations, are applied to solve nonlinear Black–Scholes equation modeling illiquid markets. These numerical methods are based on the LOD methods which allow us to solve the discrete equation explicitly. The properties of these methods are analyzed. The numerical results for vanilla call option are compared to the local Crank–Nicolson scheme. The numerical results for European butterfly spread are also provided.
ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: Computers & Mathematics with Applications - Volume 69, Issue 2, January 2015, Pages 117–133
Journal: Computers & Mathematics with Applications - Volume 69, Issue 2, January 2015, Pages 117–133
نویسندگان
Jianqiang Guo, Wansheng Wang,