کد مقاله | کد نشریه | سال انتشار | مقاله انگلیسی | نسخه تمام متن |
---|---|---|---|---|
4639631 | 1341242 | 2012 | 10 صفحه PDF | دانلود رایگان |
عنوان انگلیسی مقاله ISI
Tri-diagonal preconditioner for pricing options
دانلود مقاله + سفارش ترجمه
دانلود مقاله ISI انگلیسی
رایگان برای ایرانیان
موضوعات مرتبط
مهندسی و علوم پایه
ریاضیات
ریاضیات کاربردی
پیش نمایش صفحه اول مقاله

چکیده انگلیسی
The value of a contingent claim under a jump-diffusion process satisfies a partial integro-differential equation (PIDE). We localize and discretize this PIDE in space by the central difference formula and in time by the second order backward differentiation formula. The resulting system Tnx=b in general is a nonsymmetric Toeplitz system. We then solve this system by the normalized preconditioned conjugate gradient method. A tri-diagonal preconditioner LnLn is considered. We prove that under certain conditions all the eigenvalues of the normalized preconditioned matrix (Ln−1Tn)∗(Ln−1Tn) are clustered around one, which implies a superlinear convergence rate. Numerical results exemplify our theoretical analysis.
ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: Journal of Computational and Applied Mathematics - Volume 236, Issue 17, November 2012, Pages 4365–4374
Journal: Journal of Computational and Applied Mathematics - Volume 236, Issue 17, November 2012, Pages 4365–4374
نویسندگان
Hong-Kui Pang, Ying-Ying Zhang, Xiao-Qing Jin,