کد مقاله | کد نشریه | سال انتشار | مقاله انگلیسی | نسخه تمام متن |
---|---|---|---|---|
6422645 | 1341217 | 2014 | 8 صفحه PDF | دانلود رایگان |
عنوان انگلیسی مقاله ISI
Analysis of volatility feedback and leverage effects on the ISE30 index using high frequency data
دانلود مقاله + سفارش ترجمه
دانلود مقاله ISI انگلیسی
رایگان برای ایرانیان
کلمات کلیدی
موضوعات مرتبط
مهندسی و علوم پایه
ریاضیات
ریاضیات کاربردی
پیش نمایش صفحه اول مقاله
چکیده انگلیسی
In this study, we employ the techniques of Malliavin calculus to analyze the volatility feedback and leverage effects for a better understanding of financial market dynamics. We estimate both effects for a general semimartingale model applying Fourier analysis developed in Malliavin and Mancino (2002) [10]. We further investigate their joint behaviour using 5Â min data of the ISE30 index. On the basis of these estimations, we look for the evidence that volatility feedback effect rate can be employed in the stability analysis of financial markets.
ناشر
Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: Journal of Computational and Applied Mathematics - Volume 259, Part B, 15 March 2014, Pages 377-384
Journal: Journal of Computational and Applied Mathematics - Volume 259, Part B, 15 March 2014, Pages 377-384
نویسندگان
A. Ä°nkaya, Y. Yolcu Okur,